周末，美国国会参众两院军事委员会公布了2025财年国防授权法案（NDAA）最终协议文本，生物安全法案未被列入其中。另一边，美国哥伦比亚特区联邦巡回上诉法院维持一项裁决，即如果字节跳动不能在明年1月19日最后期限到来前剥离TikTok，后者将在美国被禁。随后tiktok表示将上诉至美国最高法院。

　　点评：生物安全法受阻，海外压制解除，利好国内CXO板块公司，有望持续反弹。

　　而tiktok方面则是较大的利空，国内相关产业链（集中在传媒、电商方向）可能面临冲击，投资者要注意风险。

　　AI技术大厂OpenAI宣布一项为期12天的年终大秀，每日都将发布一批基于ChatGPT的创新技术及应用。第一天，OpenAI推出新一代大模型o1的正式版，并将专业版的定价提升10倍至200美元/月；同时，OpenAI宣布与美国军火公司Andruil展开反无人机AI技术的研究。

　　点评：AI应用端存在持续催化及补涨空间，关注多模态（Sora）、Agent及具备中美映射可能的垂直领域（营销、电商、游戏、影视等）。

　　随着AI应用的落地，聚焦边缘计算的推理端算力需求也将提升；与此同时，AI技术落地与机器人技术结合，有望继续强化机器人板块的热度。

　　美国商务部工业和安全局近期发布了新的对华半导体出口管制措施，将136家中国实体纳入所谓的“实体清单”，并对24种半导体制造设备、3种软件工具和高带宽存储器（HBM）增加了出口限制。随后，中国互联网协会、通信企业协会、汽车工业协会、半导体行业协会集体强势回应对此表示坚决反对，并发布声明建议国内企业谨慎采购美国芯片。

　　点评：这是6年以来，行业层面最强硬的发声，同时也反映出经过多年的自主攻关，国内在核心技术层面取得了长足进步。

　　国内相关产业的自主可控步伐不可阻挡，也将加大力度推进。利好半导体，尤其是先进产能全产业链；利好汽车芯片板块等。

　　财政部于日前发文，提出在政府采购活动中给予本国产品相对于非本国产品20%的价格评审优惠。这一政策包括医疗设施等。

　　政策明确了本国产品需要满足的条件，包括在中国境内生产、中国境内生产组件成本达到规定比例要求，以及特定产品的关键组件在中国境内生产、关键工序在中国境内完成。

　　点评：在当前全球贸易环境复杂多变的背景下，这一政策增强了国内市场对国产产品的信心和依赖。通过给予国产产品价格评审优惠，能提高国产产品在政府采购中的竞争力，促进国产企业的发展和创新。同时，这也有助于推动产业链供应链的国产化进程，增强国内产业的自主可控能力。

　　中国商务部发布了重要的公告，宣布加强相关两用物项对美国出口管制。具体措施包括禁止两用物项对美国军事用户或军事用途出口，原则上不予许可镓、锗、锑、超硬材料相关两用物项对美国出口；对石墨两用物项对美国出口实施更严格的最终用户和最终用途审查。这一举措是作为对美国对中国半导体企业实施出口限制的回应。

　　点评：通过加强出口管制，中国不仅保护了关键的战略资源，也对美国的技术封锁政策做出了反制。镓、锗、锑等材料在半导体制造和军事领域具备极其重大应用，中国的出口管制可能会对美国的半导体产业和军事工业产生一定的影响，尤其是在美国对中国这些材料依赖度较高的背景下。

　　这也是中美贸易战以来，中国政府层面罕见的强力反击行为，反映了中国在全球供应链中的地位和影响力。

　　锗的相关公司包括云南锗业、驰宏锌锗等；锑包括湖南黄金等；镓属于铝的伴生资源，与铝上游企业挂钩；而超硬材料以人造金刚石、钨金属为主，相关公司包括力量钻石、中兵红箭、中钨高新等。

　　保持了较好的市场情绪，全周成交额8.6万亿（日均1.7万亿），比上周总量多出了1万亿。而上周的几个大热点，本周都成功延续了热度，例如：

　　本周落难的还是光伏这个“老大难”。虽然行业协会不断开会，大家也都签署了“自律协议”，但是企业都有自己的小九九——都希望自律协议能约束他人，而自己还要继续卷市场份额。

　　因此，在供给侧改革这个大框架下，大家还是“同床异梦”。但是呢，行业的大趋势已经确定了，若企业层面无法达成共识，那最后还要动用行政力量来加速产业重组。

　　所以，新能源这个板块，从高点回落3年后，明年应该有不错的机会，你们可以继续保持观察。

　　本周能维持交投，更多还是对政策有所期待。但是不知道大家有没有感受到，本轮关于年末重要会议的“小作文”，已经是第三次主导市场了：

　　1.10月末，预期是“年末有大招”，所以即便川普“二进宫”，A股照样不怕。

　　2.但是从11月中旬开始，预期变成了政策力度不大，所以市场连跌了2周多。

　　但是市场低位的时候大家希望有一个乐观的理由，而涨上去以后又开始畏高——所以，政策预期只是一个“借口”。

　　市场从当前的宏观阶段来看，几乎是维持震荡格局，这也是所长和大家不断强调的：冲高不上头，跌下来敢买。

　　下周最大的看点当然就是重磅会议了。从投资行为的角度看，不论政策基调是符合预期，还是没有到达预期，市场大概率都会有一个兑现离场的动作。

　　除非政策基调非常激进，指出明年会有相当大力度的刺激政策，那么市场可能进入一轮新的全局性强劲上涨——但是这种可能性微乎其微。因此，从全局上看，大家要小心会议后的调整压力。

　　美国生物安全法案消除了这个板块最大的利空压制，所以下周可能有一个反弹的空间。

　　一方面出于大盘调整的考虑，另一方面国企做好市值管理，应该是明年的重要工作之一，所以那些深度破净、高股息的大国企应该是不错的选择。

　　美国新一轮制裁落地后，国内四大行业协会集体发声，这是一个非常强烈且罕见的信号。但是没想到市场反馈居然这么弱！

　　所长认为，这其实是因为半导体板块机构重仓比较多，游资不愿意抬轿，所以短期内没形成合力。但如果明年的政策基调强调了这个方向，那半导体板块可能重新凝聚人气。

　　来源：环球网 【环球网报道】美国当选总统特朗普近期多次发表“把加拿大并入美国”有关言论，引发关注。

　　奶奶为领免费鸡蛋弄丢5岁孙子，当民警联系到孙子爷爷后，爷爷来到了派出所，而此时奶奶还在排队领鸡蛋

　　近日，江苏苏州。江先生报警称自己发现一走失儿童，民警赶到现场了解到小男孩名叫彤彤，今年5岁。原来当天吃过午饭后，奶奶带彤彤到公园玩，中途接到一家超市送鸡蛋的促销电话，便让彤彤自己在公园玩。

　　近日，网友反映吉林一大爷在小雾凇岛景区救助受伤女游客垫付3700元医药费后，游客一声不吭离开，引发关注。打抱不平——“好心好意给你垫了3700元医药费你连个声都没吱就走了？”视频中，一男子为身旁衣着朴实的大爷打抱不平道，“好心好意给你垫了3700元医药费，你连个声都没吱就走了？

　　广州“棺材地铁口”引争议后，涉事公司通报：4人被处理，与设计单位永不再合作

　　近日，广州花地湾地铁站出入口在改造过程中，因设计造型和颜色酷似“棺材”，在网上引发广泛讨论。随后，该造型地铁口被连夜拆除。涉事公司对此带来的“不良影响”迅速作出处理意见。

　　1月5日晚，由中央纪委国家监委宣传部与中央广播电视总台央视联合摄制的电视专题片《反腐为了人民》第一集《惩治蝇贪蚁腐》播出。该集专题片披露了一起集中整治查处的校园餐微腐败典型案例——吉林长春汽车经济技术开发区第七小学校园餐回扣腐败案。

　　每年发放年货，现场热烈的气氛都让周边的村民，还有屏幕前的网民都羡慕的不行纷纷感慨自己不是光明村的人幸运的光明村，这几天跟过节一样因为，东哥又给老家送年货啦[心][心]7号上午，村民就在刘强东老家的门前等待中午11时30分左右，车队到达村民们放起了烟花迎接并持续到了晚上，现场气氛非

　　春节‬前夕‬，京东‬创始‬人‬“刘强东”再次‬给‬家乡村民发年货‬，村里 60 岁以上的老人每人1 万现金，外加 600 万的年货‬礼包‬！刘强东老家‬的村子与周边村庄进行了合并，户数达到了1500户，这在某种程度上预示着更多的人将受益于刘强东的善举。